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Possedere una banca americana è difficile, lo è deliberatamente. La convinzione di lunga data secondo cui è meglio tenere separati il commercio e le banche ha generato regole e ostacoli che impediscono di fatto a Walmart, Google o Tesla di accettare depositi e concedere prestiti. Ma questo potrebbe cambiare. In tal caso, i clienti avranno più scelta e il sistema finanziario sarà esposto a maggiori rischi.
In poche parole, una società che possiede una banca deve essere regolamentata come una banca. Ma c'è un'eccezione. Se acquista o crea una cosiddetta società di prestito industriale, la società madre è esentata da tale onerosa supervisione. La maggior parte degli ILC lo sono con sede nello Utah. Non possono offrire depositi a vista su larga scala, ma possono offrire prodotti come conti con “ordine di prelievo negoziato” che equivalgono alla stessa cosa.
Molte aziende vorrebbero possedere una banca, comprensibilmente, dal momento che le banche al dettaglio statunitensi possono ottenere rendimenti sul capitale pari o superiori al 20%. Il problema è che la Federal Deposit Insurance Corp, che protegge i risparmiatori con meno di 250.000 dollari in banca, dal 2020 si è opposta a concedere tale copertura ai nuovi proprietari di ILC in quasi tutti i casi. La società di e-commerce Rakuten ha presentato una petizione e alla fine ha rinunciato. Lo stesso ha fatto la GM Financialun'affiliata di General Motors.
Nella nuova amministrazione Donald Trump le cose potrebbero essere diverse. Innanzitutto, è probabile che la FDIC passi dal controllo democratico a quello repubblicano. In passato, ciò tendeva a significare un approccio più favorevole all’innovazione. I rivoluzionari tecnologici sono in ascesa, politicamente.
Ciò potrebbe aprire la porta a tutti i tipi di nuovi proprietari di banche. La società madre di Google, Alphabet, Amazon.com o Meta Platforms, potrebbero tutte vedere valore nel poter accumulare dati e ricchezza dai loro milioni di clienti statunitensi. Poi c'è Elon Musk, che in passato ha parlato di trasformare il social network X in una piattaforma finanziaria multiuso – e che ora fa parte dell'ambiente della Casa Bianca.
Non è tutto negativo. L’America ha già circa 4.000 banche, ma spesso manca di innovazione e apertura al cliente. I nuovi entranti potrebbero creare una sorta di guerra dei prezzi in cui i risparmiatori ottengono di più dal loro denaro. Ricordiamo Goldman Sachs, che ha lanciato il suo prodotto di risparmio Marcus nel 2018 offrendo tassi generosi. Con un marchio efficace e offerte competitive, una banca Big Tech potrebbe crescere in modo sorprendentemente rapido.
Il problema è che quando le banche vanno male, tende ad essere il pubblico in generale a farsi carico del conto. Per questo motivo la regolamentazione è volutamente onerosa. I magnati della tecnologia a volte danno l'aria di Tom e Daisy del “Grande Gatsby”, che hanno distrutto le cose e “si sono ritirati nei loro soldi o nella loro immensa disattenzione” mentre altri hanno ripulito il caos. L’ultima cosa di cui l’America ha bisogno è portare quell’energia anche nel settore bancario.